SOLUTIONS 30 : Qui (et pourquoi) pense que S30 va s'en sortir?

A244252

06 avril 2024 •08:28

avec un pru 1.88€ j'hésite à vendre car avec cette dettes qui s’allongent d’années en années elle pourrait atteindre le plus bas 1.47€. C’est que mon avis

M8678757

06 avril 2024 •08:43

oui le pb est que la dette augmente et que je n'arrive pas à identifier le facteur clef de succes qui pourrait la sortir de l'ornière... je suis très inquiet

Vengeurmasque

06 avril 2024 •08:50

M867 oriente toi vers des actions para pétrolière ça devrait rebondir fort, S30 c'est malheureusement la baisse qui l'attends.. . On ne rattrape pas un couteau qui tombe.

A244252

06 avril 2024 •09:00

Dans les services la concurrence est sévère.
Obligé de rogner sur les marges pour décrocher les marchés.
ama pas beaucoup de solutions

M8678757

06 avril 2024 •09:24

Petrol j'ai déjà dans des proportions intéressant.
Mais ca m'emmer** de vendre des titres qui il y a qq temps valaient bcp plus. je crains que muddy avait bien raison

hermione13

06 avril 2024 •09:37

pourquoi il y a un problème ?

M8678757

06 avril 2024 •09:39

hermione13: que veux tu dire?

M2413541

06 avril 2024 •11:20

Personnellement, juste en tant qu'usager en attente de la fibre, çà fait déjà quatre fois que Solution 30 se déplace chez moi, sans aucun résultat ! Quatre fois qu'ils me disent : "Ah, c'est une première installation ? On croyait que vous aviez déjà la fibre !" Alors que depuis le début j'ai précisé que je suis, à ce jour encore, seulement équipé en adsl. Et ce depuis décembre çà traîne comme çà...
Bref, aucun sérieux dans la gestion des dossiers clients, et que de pertes finacières à la clé que d'envoyer à chaque fois des gars pour aucun résulat : une catastrophe cette boîte !!!

Z58145

07 avril 2024 •13:01

GF est aussi une catastrophe pour S30
Un vendeur de rêves
Bien à vous 😎

gabierre

07 avril 2024 •13:35

La fibre est un business qui n est plus très rentable,tout simplement ….Beaucoup de CA pour des résultats négatifs,ce n est pas bon signe…Et sur 2024,ils n ont pas l air de trop savoir où ils vont,un endettement qui a pris 100% en 1 an ,ça inquiète le marché ,la dette va augmenter encore en 2024…

Captain_Igloo

07 avril 2024 •13:53

Gabierre
Le problème avec les canards boiteux est que mêle en ayant perdu déjà 90% sur ses PH, ils peuvent encore en perdre 90%
Espérons pour nous, pauvres pp largement déçus par le cours de l'action que GF arrive a communiquer clairement sur des prévisions financières
Le T1/24 est déjà derrière lui.

Alexanalyste

07 avril 2024 •15:45

En fait le résultat global 2023 est négatif, mais en nette amélioration par rapport à 2022 (-57m en 2022, versus -22m en 2023!).
Et s2 2023 montre un résultat opérationnel POSITIF , ce qui est une 1ere depuis 2.5 ans.

Donc même si on a l’impression que l’entreprise est « encore » dans le rouge. En fait elle est en train d en sortir très rapidement.

=> POINT IMPORTANT : le résultat opérationnel est positif pour la 1ere fois depuis 5 semestres, à +3.7M en S2 2023


Il y a une Amélioration de tous les chiffres opérationnels de l’entreprise sur tous les pays: marges, ebitda, depuis fin 2022, à chaque semestre.
L’entreprise a augmenté sa marge de 3.7% à 8.7% en 1 an. Et a augmenté son Ebitda semestriel de +17M à +47M.
La croissance devant se poursuivre grâce à plusieurs axes (continuation de l’augmentation des marges + lancement de l’Allemagne), on va voir une poussée à la hausse des résultats de l’entreprise en 2024.

> AU GLOBAL:

Le CA monte:
S2 2022: 460M
S1 2023: 519M
S2 2023: 538M

La MARGE monte :
S2 2022: +3.7%
S1 2023: +5.3%
S2 2023: +8.7%

L’EBITDA monte:
S2 2022: +17M
S1 2023: +27M
S2 2023: +47M

LE RESULTAT NET a continué son amélioration en S2:
S2 2022: -38M
S1 2023: -14M
S2 2023: -8M

ET POINT TRÈS IMPORTANT:
En 2023 il y a eu -20M de charges liées au paiement d un complément de prix pour le rachat d une entreprise en Allemagne.
Sans ça: 2012 était presque à l équilibre.

Donc pour moi c est clair:
- si on regarde 2023 au global on a l’impression que c est dans le rouge
- mais s2 2023 est DÉJÀ bien mieux que s1 2023
- et la hausse des marges et du CA se poursuivant, probable que s1 2024 soit dans le vert

Alexanalyste

07 avril 2024 •15:47

Et nb: attention, ne vous laissez PAS manipuler par quelques membres ici qui spamment avec des commentaires et des questions négatifs.
Ils font ça pour pousser à la vente.
Je ne vous dis pas de me croire sur parole, mais prenez au moins le temps de détailler les chiffres par semestre , et vous vous rendrez compte que S30 est clairement en train de sortir du rouge.

Captain_Igloo

07 avril 2024 •16:20

Si tu étais cohérent avec toi même, toutes les charges "below EBITDA" (sauf intérêts sur dettes) devraient disparaître des le 1 janvier 2024 puisque Exceptionnelles et non Recurrentes a savoir : Complément de prix, Frais de restructuration 202-2023, Indemnités de départ des canards boiteux, Frais juridiques de contentieux. Etc...donc un RN positif e t onséquent dès le T1/24. Factuel et mathématiquement,
Correct non ,?

M2293042

07 avril 2024 •17:34

Frake
Il a dû suivre le BEP option Arithmétique d'Issoudin, et donc nous fait partager son acquis théorique.
Remercions le, il progresse lui aussi 🤓

christ1341

07 avril 2024 •18:14

Pitoyable ce forum et tout ces donneurs de leçons, des PP parmi tant d'autres qui se croient supérieurs, ils devraient tous être richissimes mais non, sont encore là.
Je me marre, il a fait beau ce weekend, vous auriez dû en profiter avec toutes vos PV au lieu d'être ici.

Alexanalyste

07 avril 2024 •20:35

ahaha Christ1341 ! pas faux ;)
Personnellement je suis allé profiter du soleil oui ;)

Par rapport à la question initiale sur ce sujet :

- S30 est sur un secteur porteur: le déploiement de la fibre + l'installation d'énergie renouvelables. C'est ce qui a tracté sa croissance en 2023 de +16%. Il y a de la demande, et S30 est un gros du secteur. On ne se rend pas compte en France car la fibre est déjà bien déployée, mais ce n'est pas le cas dans beaucoup de pays européens qui investissent / vont investir: Allemagne, UK, Italie, Benelux... Je ne parle même pas des énergies renouvelables : tout va dans leur sens. Donc le potentiel en soi de ce marché est évident.

- S30 est un des rares acteurs à avoir une présence internationale réussi avec de nombreuses filiales. DOnc bien positionnés;

- ils ont souffert en 2021-2022 avec l'inflation, des problèmes d'approvisionnement et le ralentissement en France. Mais depuis fin 2022 tout s'améliore: augmentation du CA de 16%, marges passées de 3.7% à 8.7%, ebitda semestriel passé de 17M à 47M, résultat net passé de -37M à -8M...
Moi je laisse juste les gens regarder l'évolution factuelle des chiffres: on ne peut PAS contester que ca va dans la bonne direction et qu'un passage dans le vert en 2024 est très probable.

- la société est peu endettée. Un ratio de 1 vs 1 par rapport à l'ebitda, c'est bas pour une entreprise. Elle pourrait facilement rembourser toute sa dette avec sa tréso si nécessaire et avoir dans ce cas un business très rentable dès l'année 2023 incluse.
Bref... pas de sujet là dessus.

- S30 a signé 2 énormes contrats en Allemagne pour couvrir 6M d'abonnés à la fibre. C'est + que tous les clients Benelux réunis... Donc énorme potentiel, et qui s'active dès S1 2024. POtentiel de croissance énorme encore une fois.

- la valo de l'entreprise est aujourd'hui faible : x2.7 l'ebitda. Alors que son concurrent SPIE vaut x10 l'ebitda alors qu'ils ont des marges + faible (6.7% versus 8.7% pour S30...).
DOnc il y a un potentiel de rattrapage du cours très fort. Ce qui manque juste pour l'instant c'est un résultat net positif, mais quand on regarde la tendance à la hausse depuis fin 2022, on ne peut que penser que c'est pour très bientot, probablement S1 2024...

Ouinouin

08 avril 2024 •19:45

Christ .. pas ici (Bretagne) 😊

Ouinouin

08 avril 2024 •19:46

Je parle du beau temps

M2141043

09 avril 2024 •10:44

a ceux qui doutent je vois qu'une solution (30) ...vendre, comme ca les vendeurs auront quittés le navire...

aux autres j'ai envie de dire une chose simple:
vous vous voyez sans internet aujourd'hui ? non ?

donc S30 cherche a a voir une taille critique, viendra ensuite la hausse des prix = des marges

pour ce qui de la dette, si toutes les boites avaient ce ration on serait plus serein

M1182180

09 avril 2024 •18:05

On a doit avoir une conviction forte sur un titre avant d'investir en se faisant sa propre opinion la plus objective possible. Si vous ne l avez plus, faut sortir. Pont barre.